أثار الحادث المدمر في مصنع فوكوشيما النووي في اليابان في مارس 2011 إعادة تقييم عالمية للطاقة النووية ، وإعادة تشكيل الصناعة وتقلل بشكل جذري ، مع إغلاق المفاعلات وحظر الوطنية.
ومع ذلك ، في ما يمكن اعتباره واجهًا متطرفًا ، فإن الاستثمار في الصناعة لأول مرة منذ سنوات عديدة يتسلق. مدفوعًا في جزء كبير منه بأهداف إزالة الكربون التي تلبي حقيقة ارتفاع الطلب على الطاقة وسط طلاق بطيء للطاقة المتجددة ، فإن الجمعية العالمية النووية (WNA) ، ربما لا يثير الدهشة ، تروج لأن الحل النووي لتأمين الكهرباء الخالية من الكربون في المستقبل-ولكن هذه المرة مدعومة من المموليين والبلدان والشركات الكبرى مثل Meta و Google و Amazon.
حددت هيئة التجارة هدفًا لالتقاط طاقة الطاقة النووية العالمية الثلاثي بحلول عام 2050 استجابةً لزيادة الطلب على الكهرباء النظيفة من الصناعة. تقوم وكالة الطاقة الدولية بأن تستهلك استهلاك الكهرباء من مراكز البيانات أكثر من ضعف في جميع أنحاء العالم بحلول عام 2030 إلى حوالي 945 ساعة Terawatt (TWH) ، أكثر من استهلاك اليابان اليوم. في نفس الإطار الزمني ، يتنبأ بالطلب الإجمالي العالمي للكهرباء ، مدفوعًا بالكهربة ، إلى ارتفاع 6750TWH ، أي ما يعادل أكثر من الطلب المشترك من الولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي اليوم.
ومع ذلك ، مع عودة الأسلحة النووية إلى صالح ، يحذر خبراء الصناعة من أزمة إمدادات اليورانيوم في الغرب ، مدفوعة بالحرب في أوكرانيا ، والعقوبات الروسية على واردات اليورانيوم والقصة المألوفة عن هيمنة الصين على العرض الحالي.
ارتفاع أسعار اليورانيوم
يقول برين وندسور ، كبير المحللين في أوراسيا في ذكاء الإستراتيجية في Prism: “هناك هذا القلق الأساسي في السوق أن الغرب يحتاج إلى مزيد من اليورانيوم”. “كازاخستان ، حاليًا أكبر منتج في العالم وأرخصها ، ترسل حصة أكبر من اليورانيوم إيست ، وليس الغرب. ماذا يعني ذلك بالنسبة للتوقعات طويلة الأجل؟”
إنه سؤال حول شفاه العديد من أصحاب المصلحة. في العام الماضي ، قدمت كازاخستان 38.1 ٪ من إمدادات اليورانيوم العالمية ، تليها كندا وأستراليا. ومع ذلك ، فإن الكثير من هذا يذهب إلى الصين-“عملية” و “منطقية” ، كما يقول وندسور ، بالنظر إلى أن بلد الاتحاد السوفيتي السابق يحد الصين وروسيا.
“الصين تبني حوالي نصف كل شيء [reactors] يقول وندسور: “على الصعيد العالمي قيد الإنشاء ، فإنهم يشترون فقط ، يشترون ، شراء ، اليورانيوم الطبيعي”.
وفقًا لوكالة الطاقة الذرية الدولية (IAEA) ، اعتبارًا من 22 أبريل ، كان هناك 61 مفاعلًا نوويًا قيد الإنشاء ، مع 28 من تلك الموجودة في الصين.
من غير المتوقع أن تتغير هذه الهيمنة في أي وقت قريب ؛ لدى الصين عقود توريد طويلة الأجل مع Kazatomprom ، عامل مناجم الولاية الذي يتحكم في حوالي 48 ٪ من إجمالي إنتاج اليورانيوم في البلاد ، لكن الكميات غير معروفة. إن نقل اليورانيوم من كازاخستان إلى أوروبا وأمريكا الشمالية يمثل تحديًا بسبب العقوبات على روسيا ، مما يخلق نقاط ضغط ، مع وجود طرق بديلة أكثر تكلفة.
على الرغم من زيادة إمدادات اليورانيوم بنسبة تقدر بنحو 12.4 ٪ في عام 2024 ، وفقًا لما ذكرته Globaldata ، لا يتوقع سوى زيادة متواضعة بنسبة 2.6 ٪ هذا العام ، ويعزى ذلك إلى حد كبير إلى تعليقات الإنتاج في المناجم الرئيسية مثل إيداع كازاخستان في غلوبالتا (غلوبالتا هو تكنولوجيا التعدينالشركة الأم).
كان التأثير الصافي ارتفاعًا في أسعار اليورانيوم. في أوائل عام 2024 ، ارتفع سعر اليورانيوم إلى 94 دولارًا للرطل (LB) ولكنه استقر عند 76.7 دولارًا/رطلًا. قبل ذلك ، تم قمع الأسعار إلى حوالي 25 دولارًا/رطلًا في عام 2019 بسبب المخزونات وما يسمى بجهود استكشاف فوكوشيما التي خنق.
إنه اتجاه يتوقع البعض التمسك به. “لقد حافظت دائمًا على ذلك في المستقبل ، [uranium] سوف تستمر الأسعار في الزيادة قليلاً من 70 دولارًا/رطلًا ربما من 300 إلى 400 دولار/رطل مع إغلاق المناجم وتزداد الطلب على الطلب.
إعادة تشغيل المناجم ويتم تعزيز الاستكشاف
استجابت سوق التعدين من خلال إعادة تشغيل مشاريع اليورانيوم وكذلك زيادة الاستثمار في القطاع.
دعمت سعر Brice إحياء مناجم اليورانيوم في الولايات المتحدة وكندا وأستراليا ، بما في ذلك مشاريع McArthur River و Key Lake في Cameco في شمال ساسكاتشوان ، كندا ، والتي تم تعليقها بسبب انخفاض الأسعار وظروف السوق الصعبة.
بالإضافة إلى ذلك ، أكملت Paladin Energy الاستحواذ على شركة اليورانيوم الكندية في اليورانيوم في ديسمبر 2024. هذه الصفقة الاستراتيجية ، التي تبلغ قيمتها 1.14 مليار دولار كندي (821.64 مليون دولار) ، تمنح بالادين السيطرة على مشروع Patterson Lake South في Saskatchewan.
في الواقع ، فإن الصورة الإجمالية للاستكشاف ونفقات تنمية المناجم “تغيرت بشكل كبير” ، وفقًا لما ذكرته اليورانيوم 2024: الموارد والإنتاج والطلب الذي جمعته وكالة الطاقة النووية منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية والوكالة الدولية للطاقة الذرية ، والمعروفة أيضًا باسم “الكتاب الأحمر”. يلاحظ أن النفقات السنوية انخفضت إلى حوالي 380 مليون دولار في عام 2020 من أكثر من 1.5 مليار دولار في السنوات التي سبقت الانكماش ، واستعادت إلى 800 مليون دولار في عام 2022 ، وتستمر في الزيادة.
يركز استكشاف اليورانيوم على مستوى العالم على كندا والصين والهند وكازاخستان ومنغوليا وناميبيا ونيجر وروسيا وتركيا وأوكرانيا (على الرغم من تأثره بالصراع المستمر) ، أوزبكستان ، والولايات المتحدة والدول الأخرى ، حسبما يلاحظ التقرير. ومع ذلك ، بالنظر إلى حساسية البيانات المتعلقة باليورانيوم ، يصعب الحصول على الصورة الكاملة في بعض الأحيان ، كما يضيف.
يوجد الآن العديد من المناجم الجديدة قيد التطوير في كازاخستان وكندا وأستراليا ، بما في ذلك Rook I و Wheeler River في كندا ، بالإضافة إلى مشاريع Mulga Rock و Dubbo Zirconia في أستراليا وتوسع BHP في السد الأولمبي.
حصل Kazatomprom ، أكبر منتج لليورانيوم في العالم ، على حقوق الاستكشاف لرواسب اليورانيوم الجديدة لدعم قاعدة مواردها ، بما في ذلك بالنسبة إلى كتلة Vostochny من وديعة Zhalpak ، الواقعة في منطقة تركستان. يستكشف عامل المناجم أيضًا فرصة الحصول على موطئ قدم في مساحة العناصر الأرضية النادرة.
عدم اليقين في توريد اليورانيوم في المستقبل
ومع ذلك ، قد تستغرق جهود استكشاف اليورانيوم المتجددة سنوات لثمرة ، مع متوسط الإطار الزمني من الاكتشاف إلى الإنتاج الذي يبلغ 16.5 عامًا ، وفقًا لبعض التحليلات. يشير تقرير الوقود النووي السنوي لـ WNA إلى أنه على الرغم من أن الطلب المستقبلي المباشر معروف جيدًا (بالقرب من المدى القريب والمتوسط) ، إلا أن مصادر إنتاج اليورانيوم الأولية على المدى الطويل أقل من ذلك بكثير.
في الماضي ، سعت كاميكو ومقرها كندا إلى أورانو إلى أسهم مناجم في كازاخستان لدعم العرض ، لكن وندسور تقول إن هذا غير مرجح للغاية ، حيث أن البلاد لديها التكنولوجيا والخبرة التي تحتاجها.
يقول: “سيكون الأمر أكثر حول كيفية إدارة الدول الغربية لعلاقتها مع عامل المناجم المملوك للدولة”.
لا تضيع هذا المأزق المتنامي حول العرض المستقبلي على الولايات المتحدة ، التي استوردت حوالي 99 ٪ من كوكسيد الأوكسيد ثلاثي الأورانيوم الذي استخدمه في عام 2023 وحيث يتركز الكثير من الإنفاق على مراكز البيانات الجديدة ، ويضاعف في العامين الماضيين وحدهما.
الإجراء الأمريكي الأخير لتأمين إمدادات اليورانيوم
تم تعيين المعدن مؤخرًا على معدن حرجة ، وعلى هذا النحو مغطى بأمر تنفيذي لشركة مارس من قبل الرئيس ترامب لخفض اللوائح حول الإنتاج. كان اليورانيوم غائبًا بشكل ملحوظ عن موجاته من التعريفات. بموجب إدارة بايدن السابقة ، تم توفير 2.7 مليار دولار لبناء قدرة إثراء اليورانيوم في البلاد.
يعتقد مهندس التعدين فيليب دوه أن هذه التحركات الأخيرة مشجعة ، وأكثر من ذلك بالنظر إلى أنها من الحزبين.
يقول: “ظهر إجماع من الحزبين على كل من المستويين الفيدراليين ومستوى الولايات لتعزيز تنمية الطاقة النووية وإنتاج اليورانيوم”.
على الرغم من أن استكشاف اليورانيوم جاري في عدة ولايات ، إلا أن الحقيقة تظل أن الولايات المتحدة تحمل حوالي 1 ٪ فقط من الاحتياطيات المقدرة. ربما هذا هو السبب في أن وزير الطاقة الأمريكي كريس رايت قال في فبراير إنه “يحب” رؤية أستراليا تزود اليورانيوم بالطاقة النووية.
تمتلك أستراليا أكبر حصة مقدرة من اليورانيوم على مستوى العالم في 6.1 مليون طن (MT) من إجمالي الموارد القابلة للاسترداد. ومع ذلك ، من المتوقع أن يؤثر الإغلاق المقرر لمنجم أربعة أميال في عام 2029 بشكل كبير على إنتاج اليورانيوم الأسترالي. وبالتالي ، يتوقع Globaldata أن ينخفض الإنتاج بنسبة 8.3 ٪ من 7200 طن (T) في عام 2029 إلى 6600 طن في عام 2030.
كانت أستراليا معادية للأسلحة النووية في الماضي ، لكن في الأشهر الأخيرة كان هناك زخم حول رفع حظر اليورانيوم في غرب أستراليا وإدخال الطاقة النووية في مزيج الطاقة في البلاد. كما أعرب المستكشفون المعدنيون المحليون عن مخاوفهم بشأن فقدان طفرة اليورانيوم.
الاستثمار على المدى الطويل المطلوب
ومع ذلك ، يقول بارنهام إن عمال المناجم مثل نفسه يعانون من نقص التمويل وهذا يحتاج إلى التغيير.
يقول: “يمكنك اختيار أي من السلع ، إنها نفس القصة”.
وقد ردد هذا في الكتاب الأحمر ، الذي يلاحظ أنه على الرغم من انخفاض نفقات التنقيب عن اليورانيوم ونفقات تنمية المناجم ، فإن استثمار كبير في مشاريع التعدين الجديدة سيكون ضروريًا لتلبية توقعات توليد الطاقة النووية إلى عام 2050 وما بعدها.
توجد موارد كافية من اليورانيوم لدعم كل من الاستخدام المستمر للطاقة النووية ونموها الكبير حتى عام 2050 وما بعده ، لكن هذا صحيح فقط إذا كانت الاستثمارات في الوقت المناسب في الاستكشاف الجديد وعمليات التعدين والمعالجة مستدامة.
يوافق وندسور. يقول: “إذا كنت ترغب في تعزيز الإنتاج المحلي من المناطق غير السياسية مثل كازاخستان ، فأنت بحاجة إلى الاستثمار فيه-ويجب الحفاظ على هذا الالتزام لمدة عقد على الأقل لتغيير الاتصال الهاتفي”.
لقد بدأ هذا إلى حد ما ، حيث قدمت الولايات المتحدة وكندا المنح والمساعدة المالية ، لكن بارنهام يقول إن هناك أيضًا يجب أن يكون هناك تخفيف من الأنظمة التنظيمية ، والتي يعتقد أنها ستحدث مع زيادة الطلب ويصبح العرض من اليورانيوم قضية سياسية. ومع ذلك ، لا يزال الأمر يستغرق وقتًا طويلاً حتى تنتقل مشاريع التعدين الجديدة من الاكتشاف إلى الإنتاج.
“حقًا ، عندما أتحدث عن النظام التنظيمي يخفف قليلاً [it is] يقول بارنهام: “لمساعدة الشركات على نقل هذه المشاريع بشكل أسرع ، لأن المستثمرين بحاجة إلى عائد على استثماراتهم”.
ويضيف: “ما نجده هو أنه يطول وقتًا طويلاً ، من الاستكشاف إلى السماح بالتنمية ، حتى يحصل هؤلاء المستثمرين السابقين على عائدهم”.
يعتقد بارنهام أن ترامب يمكن أن يحدث التغيير. “إنه يتحرك بوتيرة سريعة للقضاء على هذا [bureaucratic] Overhang من النظام التي طورتها الولايات المتحدة على مر السنين. لذلك ، لقد حصل بالتأكيد على الإرادة ، وأعتقد أنه يمكن أن يحدث في الولايات المتحدة ، بالتأكيد. ”
ويختتم بإضافة أفق “تفكير” على المدى الطويل: [only] فكر أربع سنوات أو نحو ذلك ، ولا يمكنك دمج التعدين في دورة مدتها أربع سنوات. ”
